标准仓单质押融资

　　标准仓单质押融资，是指企业以自有的标准仓单作为质押物，银行基于一定比例向申请人提供融资，到期由借申请人偿还本息赎取仓单的短期授信业务。该业务可接受的标准仓单，可以是企业将商品按规定入库后由交易所签发所得，也可以是企业自交易所交割所得。

　　除仓单项下货物以外缺乏其他合适的（抵）质押物或者担保条件的企业；出具仓单的仓储企业资质较好，仓单变现能力较强；合作的仓储企业愿意配合银行签订三方合作协议，并承诺配合实现质权。

　　1、开拓了融资担保形式、拓宽了企业融资渠道、降低了融资成本；

　　2、盘活存货资产、降低客户资金周转压力，使物流与资金流形成了较为良性的互动。

　　以工商银行为例：

　　1.基本情况。融资客户需持有有效的营业执照，且具备稳定的经营场所。

　　2.会员注册。申请办理网上市场融资业务的客户，需满足上期所和大商所现货平台对仓单交易商注册要求，且为现行会员。

　　3.经营历史。上期所要求融资客户原则上需从事融资项下商品生产或贸易年限超过6个月，且熟知市场行情和市场交易规则，拥有稳定的购销渠道。

　　大商所要求融资客户从事融资项下商品的生产或贸易年限超过1年，且熟知市场行情和市场交易规则，拥有稳定的购销渠道。

　　4.信用评级。上期所要求融资客户在工行最新信用评级在BBB+级（含）以上。对于仅办理上期所标准仓单质押融资业务的客户，其评级可按照上期所当前在我行评级下调两级内执行。

　　大商所要求融资客户在工行最新信用评级在A-级（含）以上。

　　以工商银行为例：

　　（一）融资用途

　　1.电子标准仓单卖方融资：融资客户正常生产经营资金周转。

　　2.电子标准仓单买方融资（拟推出）：买方支付网上市场特定订单项下货款。

　　（二）融资限额

　　上期所：单户融资不超过5000万元，质押率一般为70%，最高可达仓单评估价值的80%。

　　大商所：单户融资不超过5000万元，质押率一般为60%，最高可达仓单评估价值的80%。

　　（三）授信

　　根据实际融资金额占用融资客户授信额度。对于仅办理线上标准仓单质押融资业务的客户，直接占用上期所或大商所授信(如借款人无授信额度）。

　　（四）融资期限

　　融资期限一般为6个月（含）以内，上期所要求最长不超过12个月，大商所要求不超过9个月，仓单项下商品存在有效期（或使用期限，下同）的，融资期限应早于有效期到期前3个月。

　　（五）融资利率

　　融资利率执行总行利率相关规定，可在人民币贷款基础利率（LPR）基础上合理确定。

　　（六）交易品种（持续更新）

　　上期所：铜、铝、铅、锌、锡、镍、白银、螺纹钢、线材、热轧卷板、不锈钢、沥青

　　大商所：pvc、pe、豆油。

　　以工商银行为例：

　　（一）融资前准备

　　1.融资客户在工行任意网点开立基本账户或一般账户，开通网银及网络融资权限（包括线上标准仓单融资功能）并申领工商银行U盾。

　　2.客户融资登陆上期所现货平台或大商所场外平台，选择需要融资的电子标准仓单及银行发起融资申请，跳转工商银行企业网银填写融资业务申请并预签相关协议。

　　（二）融资审批

　　融资申请信息由银行根据相关参数及校验控制进行审批，审批结果同时反馈上期所现货平台或大商所场外平台，若审批结果通过，线上合同生效。

　　（三）线上提款

　　融资审批通过后，客户通过网银申请该笔订单提款或由系统通过直驱记账将融资资金发放到融资申请人账户或受托支付给卖方账户。

　　（四）线上还款

　　1.正常到期及提前还款：客户登录工行网银，选择仓单还款或根据还款金额勾选拟赎货的仓单，银行扣款成功后通知上期所现货平台或大商所场外平台解冻所质押的仓单。

　　2.仓单卖出还款：融资客户提交申请，经工行审批同意后反馈指令至上期所或大商所，允许质押仓单在质押状态下挂牌，成交后由上期所或大商所扣除税款后将款项支付到工行在其开立的专用户并发自动出金交易至工行还款。

　　3.处置还款：由工商银行行使质押权，由上期所或大商所协助提供席位，挂牌卖出已质押仓单还款，成交后上期所现货平台或大商所场外平台得到确认指令后，同步操作解质押，过户并将资金划拨至工行资金专户。